ЦБ РФ выявил новые схемы манипуляции рынком акций

Финансы

В последнее время интерес граждан РФ к фондовому рынку вырос до максимальных значений: только в 2020 году было открыто 5 млн новых счетов, а их общее количество на бирже превысило 8,8 млн. ЦБ РФ столкнулся с ростом мошеннических схем на рынке акций, каких именно, разбирались эксперты отдела финансового анализа ФБА «Экономика сегодня».

ЦБ РФ выявил новые схемы манипуляции рынком акций

Депозит в банке перестал быть привлекательным

Приток средств на финансовый рынок обусловлен прежде всего падением доходности по банковским депозитам, которое произошло после того, как ЦБ РФ в июле 2019 года начал цикл снижения процентной ставки — с 7,5% до 4,25%. Большинство граждан привыкло хранить свои накопления в банке — это и надежно, и прибыль приносит. Но после действий регулятора держать средства на депозите стало невыгодно. Средний размер ставки по вкладам в рублях за 2020 год равен 4,2%.

В поисках альтернативы наши соотечественники обратили внимание на фондовый рынок, который в первой половине 2020 года значительно упал в цене из-за пандемии коронавируса. Брокерские компании рекомендовали покупать подешевевшие акции российских фирм. И средства с банковских вкладов начали перетекать на брокерские счета для инвестиций в ценные бумаги.

Кредитные учреждения, заметив сложившуюся тенденцию, не стали бороться за сохранение уровня депозитов, а наоборот, начали получать лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности и предлагать своим же клиентам перевести деньги на инвестиционный счет внутри банка. Отсюда и такой колоссальный прирост новых участников рынка.

Центральный банк разделил инвесторов на четыре класса

Классификация инвесторов

Для фондового рынка 2020 год оказался достаточно удачным: индекс Московской биржи с марта 2020 года вырос на 59% к концу года. Рост коснулся всех отраслей, и на этом фоне новички смогли получить положительный результат.

Читать  Си Цзиньпин оказался причастным к приостановке IPO Ant Group

Однако на финансовом рынке бывают периоды не только роста, но и падения. Без необходимых знаний и опыта можно получить отрицательный итог, вплоть до потери всего капитала. ЦБ РФ уже не первый год следит за уровнем компетенции инвесторов, введя классификацию, состоящую из четырех уровней: особо защищаемый неквалифицированный инвестор, простой неквалифицированный инвестор, простой квалифицированный инвестор, профессиональный инвестор.

Идея регулятора заключается в том, чтобы оградить граждан от высокорискованных финансовых инструментов. Чтобы повысить свой статус и получить доступ к более широкому спектру классов активов, необходимо сдать соответствующий экзамен у аккредитованной ЦБ РФ организации.

Манипулирование рынком акций через соцсети

Однако основная проблема на данный момент заключается в том, что частные инвесторы в поисках информации обращаются к интернет-ресурсам. Например, появилось множество тематических групп в мессенджере Telegram, в которых неизвестные личности, называющие себя профессиональными аналитиками, дают свои рекомендации. Естественно, итог таких прогнозов может оказаться плачевным, а виноватых будет уже не найти.

Через соцсеть была выявлена попытка манипуляции ценами на бирже

Другой острой проблемой стали так называемые разгоны низколиквидных акций группой трейдеров. Они действуют по схеме Pump & Dump — агитируют в интернете всех к покупке того или иного актива, предварительно приобретя акции, после чего курс ценной бумаги взлетает, и на этой волне организаторы фиксируют прибыль.

Одним из недавних примеров попытки манипулирования ценой был случай с акциями компании «Россети Юг», стоимость которых 5 марта на торгах на Московской бирже взлетела на 7,7%. Был выявлен сговор в соцсети Telegram, в результате последовала блокировка 60 брокерских счетов и началось расследование со стороны ЦБ РФ. За последние десять лет выявлено 100 случаев манипулирования рынком и восемь — инсайдерской торговли.

Как отметил директор департамента противодействия недобросовестным практикам ЦБ РФ Валерий Лях, скоординированные действия с финансовыми инструментами могут рассматриваться как операции по предварительному соглашению, что по закону является одной из форм манипулирования рынком.

Читать  Эксперты оценили последствия для рынка после отмены льготной ипотеки

Это может повлечь административную и даже уголовную ответственность. Из-за незнания и непонимания тонкостей финансового рынка можно оказаться втянутым в незаконные действия.

Доверять нужно компаниям, у которых есть лицензия

Доверять нужно лицензированным компаниям

Также стоит оценивать риски при приобретении акций малоизвестных компаний. Показательный пример — акции компании «Соль Руси», которые продавали посредством телефонных звонков обычным гражданам. Им рассказывали, что компания якобы будет разрабатывать одно из крупнейших соляных месторождений, как выяснилось позже, это оказалось пустышкой и мошенничеством.

Из-за большого притока частных инвесторов ЦБ РФ усилил контроль за деятельностью участников на финансовом рынке. Контроль за ситуацией в ходе торгов на бирже ведет специально созданный ситуационный центр, выявляющий случаи манипуляции ценами на акции.

Но и частным инвесторам нужно ко всему подходить разумно и доверять компаниям, получившим лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг. У таких организаций есть и обучающие курсы, которые проводят профессионалы с реальным опытом, и информационная поддержка, позволяющая новичку научиться понимать особенности финансовой сферы.

На фондовом рынке важно контролировать свои риски

В первую очередь рекомендуется избегать использования кредитного плеча, которое подразумевает приобретение ценных бумаг не только на свои, но и на заемные средства. Поэтому не стоит применять производные финансовые инструменты, такие как фьючерсы (контракт на поставку базового актива в определенное время по оговоренной цене) и опционы (право покупки или продажи акции).

На фондовом рынке важно уметь оценивать свои риски

Во время кризисов, которые являются неотъемлемой частью финансового рынка, стоимость акций может упасть в несколько раз. В этом случае, если бумаги были приобретены с использованием займа, можно потерять весь капитал.

Наиболее надежными акциями считаются те, которые входят в индекс Мосбиржи. Их отбором занимается сам организатор торгов, анализируя по множеству различного рода параметров. На данный момент индекс включает в себя 44 компании.

Читать  Доллар продолжит терять статус мирового защитного актива

Наиболее консервативными инвестициями являются облигации федерального займа с фиксированной доходностью и гарантированные государством, а также паи индексных фондов, которые вкладывают средства дольщиков сразу в несколько десятков компаний, что позволяет снизить риски от инвестиций.

Рекордный приток частных инвесторов на финансовый рынок активизировал появление большого количества некачественной информации в интернете и соцсетях, поэтому очень важно, что сейчас ЦБ РФ активно занимается вопросами регулирования биржи и ее участников. Это делает финансовый рынок России более прозрачным и безопасным, что начинает привлекать не только отечественных, но и западных инвесторов.

Источник: https://rueconomics.ru/507197-cb-rf-vyyavil-novye-skhemy-manipulyacii-rynkom-akcii

Оцените статью
Добавить комментарий